Empresa de defesa Space-Eyes vai abrir capital em operação de US$ 638 milhões com SPAC
A empresa de tecnologia de defesa Space-Eyes acordou em abrir capital por meio de uma fusão com a companhia de aquisição de propósito específico McKinley Acquisition Corp, em operação que avalia o negócio combinado em 638 milhões de dólares, conforme anunciado pelas companhias na sexta-feira.
Eric Trump, filho do presidente Donald Trump, tornou-se recentemente o terceiro maior investidor privado da Space-Eyes original, que operou primariamente como empresa de pesquisa e desenvolvimento e gerou aproximadamente 1 milhão de dólares em receita anual, segundo pessoas familiarizadas com o assunto. Eric Trump atuará como conselheiro estratégico do negócio combinado após a conclusão da transação e ajudou a apresentar potenciais candidatos ao conselho da nova companhia de capital aberto.
"A tecnologia que a Space-Eyes está desenvolvendo é absolutamente crítica para a segurança de nossa nação," afirmou Eric Trump em comunicado à imprensa. "Tenho orgulho de fazer parte desta importante missão." Os representantes de Eric Trump não responderam a perguntas sobre medidas para evitar possíveis conflitos de interesse.
A companhia sediada em Miami desenvolve tecnologias de contra-drones e inteligência geoespacial alimentadas por inteligência artificial para governos e agências. Embora seja principalmente uma desenvolvedora de tecnologia neste momento, planeja escalar o negócio utilizando fabricantes terceirizados, o que permitirá expandir para contratos governamentais em diferentes continentes e para clientes corporativos, desde companhias de cruzeiros até centros de dados, conforme relataram as fontes.
A tese de investimento é baseada no crescimento esperado de contratos ao invés da receita existente. A companhia está negociando contratos no valor de aproximadamente 35 milhões de dólares ao longo de cinco anos, comparado com os contratos atuais da empresa que são tipicamente avaliados anualmente em 300 mil a 400 mil dólares. Esses contratos poderiam incluir monitoramento de tráfico de drogas no Caribe, aplicações de defesa no Oriente Médio ou prevenção de contrabando transportado por drones entrando em prisões norte-americanas.
Como parte de seu novo papel, espera-se que Eric Trump aconselhe a companhia sobre ameaças à segurança postas por drones e outras tecnologias emergentes, baseando-se em sua experiência com questões de segurança em torno da Casa Branca. "Ele nos está proporcionando um entendimento de alguns fatores de risco, como estar preso na Casa Branca com drones sobrevoando, ou estas tentativas de ataques ao escritório presidencial," afirmou Dylan Monroe, diretor de operações da Space-Eyes, referindo-se a ameaças à segurança do presidente Trump.
McKinley informou que Eric Trump forneceu apresentações a pessoas, identificou oportunidades e trará inteligência crucial como conselheiro. "A administração descobre que drogas estão sendo contrabandeadas para dentro de prisões, e está acontecendo via drone," disse Peter Wright, presidente executivo da McKinley Acquisition Corp. "Dar isso como um problema para a gente resolver é o que um conselheiro estratégico faz."
A transação deverá fornecer até 251,7 milhões de dólares em receitas brutas, incluindo capital mantido na conta fiduciária da McKinley e um financiamento planejado de investimento privado em patrimônio público, conhecido como PIPE. O acordo reflete o crescente interesse dos investidores em companhias de tecnologia de defesa conforme governos em todo o mundo aumentam gastos com detecção de drones, sistemas autônomos e inteligência de campo impulsionada por inteligência artificial.
O modelo da Space-Eyes é inspirado em provedores de software e análise de dados como a Palantir, conforme relataram as fontes. Palantir, grande contratada do governo norte-americano, reportou uma margem operacional ajustada de 60 por cento no primeiro trimestre, comparada com as margens de um dígito típicas de contratados tradicionais de hardware de defesa.
A Space-Eyes se define como companhia de software e sistemas que combina dados de satélites, radar, sensores de radiofrequência e outras fontes para detectar, rastrear e responder a ameaças de drones e entregar inteligência geoespacial em tempo real. Seus produtos incluem SeaWatch, uma plataforma de inteligência marítima que rastreia embarcações utilizando dados de satélite e sensor, e Morpheus, um sistema de contra-drones impulsionado por inteligência artificial projetado para detectar e mitigar ameaças de aeronaves não tripuladas.
Companhias de aquisição de propósito específico, ou SPACs, são companhias vazias que levantam dinheiro através de uma oferta pública inicial para se fundir com uma companhia privada e abri-la ao mercado. SPACs perderam bastante favor desde o boom de 2020 a 2022, conforme muitas companhias que abriram capital através dos veículos tiveram dificuldade em atender projeções de crescimento após a listagem.
A operação deverá encerrar-se no quarto trimestre de 2026, sujeita às aprovações de acionistas e regulatórias, com a companhia combinada esperada a negociar na bolsa Nasdaq sob o símbolo de ticker "CUAS", uma referência a sistemas de contra-aeronaves não tripuladas. A Space-Eyes foi fundada há duas décadas pelo seu presidente executivo Jatin Bains e divulgou em janeiro que estava abrindo um escritório em Washington para aprofundar parcerias governamentais e apoiar atividades de contratação federal.
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