Fox vai comprar Roku por 22 bilhões de dólares
A Fox Corp. chegou a um acordo para adquirir a Roku por aproximadamente 22 bilhões de dólares, marcando mais um capítulo na consolidação do setor de mídia conforme a indústria enfrenta dinâmicas em mudança e desafios crescentes.
Na segunda-feira, a Fox anunciou que adquiriria a Roku por 160 dólares por ação em uma transação de caixa e ações. A Fox planeja financiar a parcela em caixa do acordo com uma combinação de caixa disponível e nova dívida. A empresa informou que obteve um empréstimo de 12 bilhões de dólares para a transação.
As ações da Fox estavam negociando em queda de cerca de 15% nos negócios pré-mercado, enquanto Roku permanecia praticamente inalterada.
A combinação reunirá os canais de notícias e esportes da Fox, bem como seu transmissor com suporte a anúncios Tubi com a Roku, fabricante de dispositivos de streaming e também lar do The Roku Channel, um serviço similar ao Tubi. Segundo as empresas, a união criará o terceiro maior player de televisão dos EUA.
Na segunda-feira, o CEO da Fox, Lachlan Murdoch, chamou-a de um "momento definidor" para a empresa. Murdoch observou que a Fox era tanto "um investidor inicial na Roku quanto um parceiro comercial de longo prazo".
A aquisição proposta chega cerca de sete anos após o último grande negócio da Fox, quando ela vendeu seus ativos de entretenimento em um acordo de 71 bilhões de dólares com a Disney. Desde então, o portfólio da Fox foi composto principalmente por seus canais de TV, nomeadamente a rede de transmissão Fox, que está transmitindo a Copa do Mundo da FIFA desde a semana passada, e o Fox News Channel a cabo.
Em 2020, a Fox adquiriu a Tubi por 440 milhões de dólares. Esse serviço havia sido sua resposta às guerras de streaming, antes do anúncio do Fox One, sua opção direto ao consumidor que foi lançada no ano passado.
Em uma conversa de segunda-feira com investidores, Murdoch observou que as empresas pretendem manter o Tubi e The Roku Channel separados após o fechamento do negócio. Ele os chamou de "serviços incrivelmente complementares" que veem cerca de um terço de sobreposição entre suas audiências.
O Tubi vê a maioria de sua visualização para conteúdo sob demanda, em contraste com os canais gratuitos que imitam o pacote tradicional de TV paga.
Wood chamou a plataforma Roku de líder de mercado nos EUA e disse que alcança mais de 100 milhões de domicílios de streaming globalmente, contabilizando 145 bilhões de horas de engajamento anualmente.
Tanto Wood quanto Murdoch disseram que suas empresas estavam entrando no negócio "de uma posição de força".
Murdoch acrescentou que a adição da Roku permite à Fox ir para "novos mercados para expandir, obviamente digitalmente em streaming e assinaturas, e impulsionar o negócio agressivamente para o século 21".
A Fox informou na segunda-feira que espera ver aproximadamente 400 milhões de dólares em sinergias de custos em base de taxa anual do negócio com potencial adicional de receita. Após o fechamento da aquisição, os acionistas existentes da Fox seriam proprietários de aproximadamente 73% da empresa combinada e os acionistas da Roku seriam proprietários de aproximadamente 27%.
O acordo, que já foi aprovado pelos conselhos de administração de ambas as empresas, deverá ser concluído na primeira metade de 2027.
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